Cos'è la previsione del flusso di cassa?
La previsione del flusso di cassa è il processo di creazione di un modello di quando ci si aspetta che si verifichino entrate e uscite di cassa future. Queste informazioni sono necessarie per prendere decisioni di raccolta fondi e di investimento. La previsione dei flussi di cassa può essere suddivisa in due parti: flussi di cassa a breve termine altamente prevedibili (che in genere coprono un periodo di un mese) e flussi di cassa a medio termine che sono in gran parte basati su ricavi che non si sono ancora verificati e fatture dei fornitori che non sono ancora arrivati. La previsione a breve termine è nota come previsione diretta, mentre la previsione a lungo termine è nota come previsione indiretta. La previsione diretta può essere abbastanza accurata, mentre la previsione indiretta produce risultati sempre più deboli dopo che è trascorso poco più di un mese.È anche possibile creare una previsione di cassa a lungo termine che è essenzialmente una versione modificata del budget aziendale, sebbene la sua utilità sia relativamente bassa. In particolare, si verifica un calo immediato dell'accuratezza non appena la previsione a medio termine sostituisce la previsione a breve termine, poiché nella previsione a medio termine vengono utilizzate informazioni meno affidabili.
La previsione di cassa a breve termine si basa su un accumulo dettagliato di informazioni provenienti da una varietà di fonti all'interno dell'azienda. La maggior parte di queste informazioni proviene dalla contabilità clienti, fornitori e buste paga, sebbene altre fonti significative siano il tesoriere (per le attività di finanziamento), il CFO (per le informazioni sulle acquisizioni) e persino il segretario aziendale (per i pagamenti dei dividendi programmati). Poiché questa previsione si basa su elementi dettagliati dei flussi di cassa in entrata e in uscita, a volte viene chiamata metodo degli incassi e degli esborsi.
Le componenti della previsione a medio termine sono in gran parte costituite da formule, piuttosto che da input di dati specifici utilizzati per una previsione a breve termine. Ad esempio, se il responsabile delle vendite contribuisse ai dati sui ricavi stimati per ogni periodo di previsione, il modello potrebbe ricavare le seguenti informazioni aggiuntive:
Pagamento in contanti per il costo della merce venduta . Può essere stimato come percentuale delle vendite, con un intervallo di tempo basato sui termini di pagamento medi del fornitore.
Contanti pagati per il libro paga . L'attività di vendita può essere utilizzata per stimare le variazioni nell'organico di produzione, che a sua volta può essere utilizzato per derivare i pagamenti dei salari.
Incassi da clienti . Un intervallo di tempo standard tra la data di fatturazione e la data di pagamento può essere incorporato nella stima di quando i clienti riceveranno denaro.
